Jucătorii serioși ai pieței financiare știu că înțelegerea modului în care funcționează aceste piețe este imposibilă fără a înțelege ce se întâmplă și ce se poate întâmpla cu aurul.
Aurul este axa sistemului financiar mondial
Axa piețelor financiare mondiale este aurul. Și în jurul acestei axe diverse valori mobiliare (acțiuni, obligațiuni guvernamentale și corporative, mii de instrumente derivate) gravitează în volume măsurate în zeci și sute de miliarde de dolari. Dar jucătorii cu orice instrument financiar din hârtie își verifică deciziile și acțiunile împotriva statului și a perspectivelor preconizate ale pieței aurului.
Băncile centrale sunt, de asemenea, ghidate de aur în deciziile lor care afectează cursul de schimb al unităților de monedă emise. Dar printre băncile centrale există unul care nu doar observă traiectoria „metalului galben”, dar încearcă să influențeze activ această traiectorie. Vorbim despre Banca Centrală Americană - Sistemul de Rezerve Federale al SUA, principalii acționari pe care îi numesc „proprietari de bani”.
Aurul este un concurent periculos pentru dolarul american
La Conferința jamaicană din 1976, a existat o decuplare a dolarului american de „ancora de aur”. Dolarul a devenit „hârtie”. Dar decizia conferinței din Jamaica de a demonetiza aurul (adică transformarea dintr-un metal cu bani într-o marfă) a fost pur legală. Iar jucătorii de pe piețele financiare sunt ghidați nu de decizii legale, ci de prețuri.
Video promotional:
Pentru ca dolarul de hârtie să aibă statutul de monedă mondială, era necesar ca competitorul său principal și nerostit - aurul - să devină mai ieftin în raport cu cel „verde”. Sau cel puțin să nu crească prețul. În a doua jumătate a anilor ’70 a fost organizată o puternică campanie de propagandă împotriva „metalului galben”. La fel și Paul Volcker, președinte al Federal Reserve Bank of New York în 1975-1979. (și președintele Consiliului de conducere al sistemului de rezerve federale al SUA în 1979-1987) a „profetizat” că, în timp, prețul aurului va deveni ceva mai mare decât prețul fierului, adică, spun ei, aurul este un metal complet inutil.
Totuși, astfel de „profeții” nu au ajutat. Prețul „metalului galben” a crescut. În conformitate cu standardul dolarului de aur (formal în vigoare înainte de conferința jamaicană), prețul oficial al aurului a fost de 35 dolari pe uncie troy, iar la începutul anilor '70, ca urmare a devalorizării a două dolari, a devenit egal cu 42,2 dolari. Iar după conferința jamaicană, prețul aurului a depășit repede nota de 100 de dolari, ceea ce i-a alarmat grav pe arhitecții noului sistem monetar și financiar.
Intervențiile verbale împotriva aurului trebuiau completate cu intervenții folosind „metalul galben”. Câteva sute de tone de aur au fost vândute din rezervele de aur ale Trezoreriei SUA și ale Fondului Monetar Internațional. Dar acest lucru nu a oprit prețurile pentru „metalul galben”. La începutul anilor 1980, au împins nota de 800 de dolari și au ajuns aproape la 850 de dolari.
Nașterea cartelului de aur
Panica a izbucnit printre „proprietarii de bani” care au pariat pe dolarul de hârtie. Aurul nu voia să se supună deciziilor sistemului jamaican și în fața ochilor noștri i-a distrus concurentul - moneda „verde”. În secret secret, un plan a fost pregătit pentru a economisi dolarul de hârtie. Esența planului este de a juca împotriva aurului. S-a decis implicarea Trezoreriei americane în acest joc, precum și Banca de Rezerve Federale din New York, principalele bănci centrale, precum și băncile comerciale private și de investiții, printre care „Goldman Sachs” american avea să joace un rol special.
De fapt, a fost creat un cartel de aur secret. El a fost nevoit să efectueze intervenții constant de aur pe piețele financiare, nu lăsând „metalul galben” să ridice capul. Cum trebuie efectuate astfel de intervenții?
În primul rând, în detrimentul aurului metalic provenit din rezerve oficiale (în Statele Unite, aceasta este rezerva Trezoreriei, în alte țări - rezervele băncilor centrale).
În al doilea rând, datorită „aurului de hârtie”. Se referă la diverse instrumente financiare derivate, instrumente derivate legate de aur (futures, opțiuni etc.).
Cartelul a fost creat, faza cea mai activă a activității sale a căzut în anii '90. Intervențiile masive ale membrilor cartelului folosind aur și hârtie metal au avut efectul dorit: în decembrie 2000, prețul a scăzut la un nivel record de 271 dolari. În același timp, poziția dolarului american în lume a atins valoarea maximă. În anii 90 ai secolului trecut a avut loc apogeul globalizării financiare și economice, în spatele căruia a fost ascunsă calea victorioasă a dolarului american.
Primele perturbări în activitățile cartelului de aur
În secolul 21, cartelul de aur a început să eșueze. Astfel, evenimentele tragice din 11 septembrie 2001 de la New York au zguduit prestigiul dolarului american și au provocat o creștere a prețurilor aurului. În anii 2000, volatilitatea prețurilor aurului a crescut semnificativ, cu o tendință către o creștere constantă a prețului „metalului galben”.
La sfârșitul anului 2012, a fost atins un preț record de 1.662 USD. Apoi, desigur, s-a scufundat. Anul trecut, prețul mediu anual al aurului s-a apropiat de nota de 1.300 de dolari. Anul acesta a fost deja încrezător cu încredere. Barul de 1.400 de dolari a fost deja spart.
Experții se așteaptă ca anul viitor prețul de la sfârșitul anului 2012 să fie depășit și să fie stabilit un nou record permanent. Desigur, acesta nu va fi un record complet absolut, pentru că dacă recalculăm prețurile aurului la începutul anului 1980 în dolari moderni, atunci recordul de atunci va fi păstrat în anul următor.
Oricum ar fi, dar nimeni nu se îndoiește de tendința stabilă pe termen lung a creșterii prețurilor aurului. Pe de o parte, acest lucru se datorează unui complex de motive geopolitice și geoeconomice (nu voi vorbi despre ele acum). Pe de altă parte, această tendință este inevitabilă, deoarece cartelul de aur global s-a epuizat deja.
Epuizat în sensul literal: o parte semnificativă din rezerva de aur, cu ajutorul căreia au fost efectuate intervenții periodice, a fost epuizată. În plus, trebuie să ținem cont că astăzi relațiile aliate dintre Statele Unite și o serie de țări occidentale au slăbit. Acestea din urmă nu doresc să-și cheltuiască rezervele de aur rămase pentru a sprijini dolarul american.
Washington Accord - Cartel de aur al băncilor centrale
În ciuda faptului că cartelul de aur de care am menționat a fost foarte clasificat, o parte din acesta a avut (și are încă) un statut complet legal. Vorbim despre un acord între băncile centrale din țările de frunte ale Occidentului, numit „Acordul de la Washington”. Cu exact douăzeci de ani în urmă, în 1999, la o întâlnire la Washington, Băncile Centrale au semnat un acord pentru menținerea prețurilor minime pentru „metalul galben”.
Partea principală a acestui acord este determinarea limitei de vânzare a aurului - comună și separată pentru fiecare bancă centrală. Ei spun că băncile centrale nu ar trebui să depășească aceste limite, pentru a nu scădea prețul aurului la nivelul plintei. Acordul a implicat două duzini de bănci centrale, care reprezentau aproape jumătate din rezervele oficiale de aur din lume la sfârșitul anilor '90. Limita generală de cinci ani a fost stabilită la 2.000 tone, adică 400 tone pe an.
Acordul a fost prelungit în 2004, limita totală a fost crescută la 2.500 tone, adică. 500 tone pe an. Următoarea prelungire a fost în 2009, părțile au revenit la limita anuală de 400 de tone. În 2014, a existat ultima prelungire de cinci ani, dar de data aceasta nu au fost stabilite limite și cote pentru băncile centrale individuale. Numai dorința de a manifesta solidaritate în lupta pentru menținerea prețului aurului.
Persoanele neexperimentate, familiarizându-se cu documentele Acordului de aur de la Washington, pot ajunge la concluzia că a fost încheiat un acord de cartel între băncile centrale, menit să mențină un preț minim pentru aur, prin limitarea vânzării metalului prețios din rezerve.
De fapt, Acordul de la Washington este un exemplu primordial al limbii Cabaliștilor financiari, care uneori ar trebui înțeleasă exact opusul. Deci, în traducerea în rusă a textelor Acordului de la Washington, semnificația cartelului Băncilor Centrale este tocmai aceea de a juca o cădere în aur. Aceste limite și cote generale, menționate mai sus, sunt volumele de aur pe care băncile centrale sunt obligate să le vândă din rezervele lor. Iar experții în aur sunt bine conștienți de adevăratul sens al Acordului de la Washington. În 1999, Washingtonul a stabilit un aspect de aur pentru vasele sale. Atunci niciunul dintre aliați nu a îndrăznit să scape de la îndeplinirea misiunilor Washingtonului.
În timpul primului termen al Acordului de la Washington (1999-2004), Banca Națională Elvețiană (NSB) s-a remarcat în special prin vânzarea a 1,17 mii de tone de „metal galben”. Ceilalți vânzători cei mai mari au fost Banca Angliei (345 tone) și Banca Centrală a Olandei (235 tone).
Pe parcursul celui de-al doilea mandat (2004-2009), s-au distins Banca Franței (572 tone), Banca Centrală Europeană (271 tone) și din nou BNS (380 tone).
La a treia etapă (2009-2014), entuziasmul participanților la cartel s-a uscat în cele din urmă. Nu au fost vânzări mari. Băncile centrale au scăpat cu vânzări simbolice de câteva tone pe an.
A patra etapă (din 2014) nici măcar nu poate fi numită „lentoare”. Niciuna dintre părțile la acord nu a vândut aur. Singura excepție a fost Bundesbank. Banca Centrală Germană a vândut 2-4 tone pe an (și chiar atunci pentru monede de montare). Și, groază, unii dintre membrii cartelului au devenit cumpărători neti ai „metalului galben”.
Pedepsitor de aur la moarte
În prezent, 22 de bănci centrale participă la Acordul de la Washington, iar acesta va expira pe 26 septembrie a acestui an. Nu trebuie să fii profet pentru a prezice că nu va fi reînnoirea acordului. Devine extrem de costisitor să joci pentru o cădere în aur. Cartelul de aur merge împotriva valului.
Anul trecut, potrivit FMI, achizițiile nete de aur de către băncile centrale din lume s-au ridicat la 651 de tone. Membrii cartelului sunt jigniți să urmărească alte bănci centrale să cumpere aur la prețuri care vor fi numite „ridicol” mâine. Sensul prelungirii acordului este pierdut chiar și pentru că președintele american Trump încearcă să slăbească dolarul american. Și cartelul de aur al băncilor centrale a fost creat pentru a susține moneda „verde”.
Cartelul de aur are și o parte invizibilă. Aceasta este partea care asigură transferul inopinat de aur metalic de la subsoluri și seifuri ale băncilor centrale pe piața mondială. Acest transfer are forma de tranzacții de credit de aur și de leasing de aur.
Principalul rezervor de aur pentru acest tip de operațiuni este rezerva de aur a Trezoreriei SUA, care, după cum știți, a fost plasată în bolțile Fort Knox. Conform statisticilor oficiale din SUA, valoarea acestui stoc nu s-a schimbat de mai mulți ani, însumând 8100 tone. Cu toate acestea, există multe semne că bolțile Fort Knox au fost mult timp goale, iar aurul Trezoreriei americane a mers mult timp pe piața mondială.
Astfel, asistăm la sfârșitul nu numai a cartelului băncilor centrale sub pretextul „Acordului de la Washington”, ci al întregului cartel de aur - cea mai mare înșelătorie a „proprietarilor de bani” ai secolului trecut.
Autor: Katasonov Valentin
